2009年10月13日13：30-15：00，在半岛·体育bob官方网站710会议室，来自复旦大学国际问题研究院俄罗斯与中亚研究中心的徐海燕副教授做了题为“马尔科夫链与震荡油价走势推断”的讲座。报告由复旦大学中国经济研究中心陈钊教授主持，陈诗一副教授评论，陆铭教授、吴建峰博士以及半岛·体育bob官方网站的部分学生参加了这次讲座。

首先，徐海燕副教授展示了2004年1月至2009年8月欧佩克一揽子原油价格月均值折线图，并根据与前期价格的跳跃程度将国际原油现货价格划分为低、中低、中高、高、超高5个阶段,共68个状态，67次状态转移，构成了一个油价状态转移链。 接着，徐海燕副教授介绍了马尔科夫链的概念及其重要的两个性质——无后效性与遍历性。无后效性是指当前状态只与紧挨着它的状态有关，即只受前一期的影响并只影响其自身的下一期。正是这个特性使得传统的回归方法与马链无法相容。遍历性是指从任意遍历性的状态出发的转移过程当转移步骤数充分大时，最后都会趋于稳定，这时状态的转移概率将达到它的极限值。这个特性为震荡油价走势推断提供了理论依据。

之后，徐海燕副教授通过X2检验，证明国际原油价格的状态转移链是马尔科夫链，并通过对一阶状态转移概率矩阵的乘幂得出了平稳的极限概率矩阵，进而对国际油价的走势进行了预测。

徐海燕副教授指出今后国际原油价格将持续走高，其中低位油价将趋于减少，高油价和超高油价将趋于增加，中位油价仍然占居主导地位，成为国际油价走高总趋势下的持续稳定因素。今后仍然会发生国际油价的超常飙升，但不碍大体的局部事件。

在讲座进行的过程中，徐海燕副教授与陈诗一副教授对同学们的疑惑进行了解答，其中也涉及到不同流派之间对于内在机制探求与数据挖掘（Data Miner）间的冲突。陈诗一副教授点评道，不同的分析方法应当以目的为导向，对对象数据的性质进行分析，之后再选取合适的方法。

此次讲座对在座的同学都有很大的启发，使同学们受益匪浅